香川県のM&Aの動向や事例は?産業構造からメリット・注意点まで徹底解説!
経営者の高齢化問題は、香川県でも対処を考えなければならないのが現状です。この記事では、過去に行われた売却・買収事例に触れながら、香川県のM&A事情・動向を詳しく解説します。県内の産業やM&Aの相談先、成功させるためのポイントまでチェックしましょう。
目次
香川県の産業とM&Aの動向
ここでは、香川県における産業の特徴を押さえた上でM&Aの動向を解説します。香川県が抱える現状課題と併せて確認しましょう。
香川県の産業の特徴
香川県では主に製造業が盛んに行われています。出荷額ベースでは、石油や正規担製品、非鉄金属・食料品が経済を支えているのが香川県の産業の特徴です。
また、合成皮革を含む革製品も全国トップの出荷額を占めることで知られています。
日本で最も面積の小さな県ですが、讃岐うどんやオリーブといったその土地ならではの産物も特徴的と言えるでしょう。
香川県のM&Aの動向
香川県の後継者不足は、日本でも比較的少ない数値で推移しています。
ただ、多くの企業は親族に後継させるパターンが多い点が特徴で、見つからない場合は廃業を選択している側面も考慮しなければなりません。
実際、香川県の企業では経営者の高齢化が進行しています。廃業は費用がかかるだけでなく、従業員の失業も避けられません。
さまざまな負担が多い廃業に比べてメリットがあるM&Aを検討・実施する動向が各企業で見られるようになりました。
香川県における主なM&A動向・パターンは、以下の通りです。
- 動向①:後継者問題を解決するための会社売却
- 動向②:協業でシナジー効果を得るための同業種によるM&A
- 動向③:財政課題の解消と事業の選択のための売却
- 動向④:大手企業が中小企業の経営を支援するための出資
- 動向⑤:海外ネットワークを獲得するための海外企業買収
香川県でM&Aを行うメリットとデメリット
香川県でM&Aを実施するメリット・デメリットを解説します。M&Aは効率的に課題解決できるため魅力的ですが、考慮すべきポイントもあるので注意が必要です。
メリット・デメリット両方を押さえた上で、具体的な手続きに入りましょう。
売却側
最初に、売却側企業のメリットとデメリットを確認しましょう。
メリット
香川県におけるM&Aで売却側が得られる主なメリットは、以下の通りです。
売却側のメリット | ・株式や事業譲渡による売却益が得られる ・従業員の雇用を維持できる ・後継者問題を解決できる ・大手傘下に入れば経営が安定する ・経営者が個人債務から解放される |
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デメリット
香川県のM&Aにおける売却側の主なデメリットは、次の通りです。
売却側のデメリット | ・顧客や人材を獲得できる ・低コスト・低リスクで香川県の事業に参入できる ・効率的に事業拡大できる ・香川県で事業エリアを拡げられる ・売却側とのシナジー効果を期待できる |
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買収側
では次に、買収側のM&Aにおけるメリットとデメリットを押さえましょう。
メリット
香川県におけるM&Aで買収側が得られる主なメリットは、以下の通りです。
買収側のメリット | ・理想通りの条件にならない場合がある ・不安を感じた従業員が退職するおそれがある ・取引先との関係が悪化するおそれがある ・会社経営における影響力が小さくなる ・マッチングに苦戦する場合がある |
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デメリット
香川県のM&Aにおける買収側の主なデメリットは、次の通りです。
買収側のデメリット | ・期待通りのシナジー効果が得られない場合がある ・買収にかかる資金の調達が必要 ・売却側の簿外債務を引き継ぐおそれがある ・売却側従業員が待遇に不満を抱くおそれがある ・文化の融合にかなりの時間を要する場合がある |
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香川県のM&Aの売却・買収成功事例
ここでは、香川県で過去に行われたM&Aの売却・買収成功事例を6つ紹介します。当事者が掲げた目的・狙いに注目しながらそれぞれの成功事例を確認しましょう。
※詳しいIR情報は、各事例の下部分に掲載のリンクからすぐに参照できます。
- 事例①:ヨシムラ・フード・ホールディングスと細川食品・細川フーズ
- 事例②:イズミとマルヨシセンター
- 事例③:日本創発グループとスマイル
- 事例④:ポエックとミモト
- 事例⑤:あなぶき加賀城建設と三聖建設
- 事例⑥:タダノとマニテックス・インターナショナル
ヨシムラ・フード・ホールディングスと細川食品・細川フーズ2社のM&A
売却企業 | ①細川食品 (かき揚げ・チヂミ・赤飯等の冷凍食品製造、野菜加工) ※香川県観音寺市 ②細川フーズ (冷凍食品の製造、野菜加工) ※香川県三豊市 |
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買収企業 | ヨシムラ・フード・ホールディングス (後継者問題を抱える中小企業のグループ化) ※東京都千代田区 |
M&Aの手法 | 株式譲渡 |
M&Aの目的 | ・グループの販路を活用した売上増加 ・グループが持つ製造効率化ノウハウの活用 ・経営ノウハウの共有 ・中小企業支援プラットフォームによる支援体制構築 |
実施時期 | 2022年9月 |
譲渡価格 | 11億4,500万円 |
イズミとマルヨシセンターのM&A
売却企業 | マルヨシセンター (スーパーマーケット運営事業) ※香川県高松市 |
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買収企業 | イズミ (西日本における総合スーパー運営事業) ※広島県広島市 |
M&Aの手法 | 資本業務提携契約 第三者割当 |
M&Aの目的 | ・お互いの企業価値向上 ・経営資源を有効活用のよる競争力強化 ・地域にとって無くてはならない存在感の発揮 ・顧客の豊かな食生活の実現と地域貢献 |
実施時期 | 2019年11月 |
譲渡価格 | 約4億5,000万円 |
日本創発グループとスマイルのM&A
売却企業 | スマイル (のぼり・幕・旗・タペストリー等の繊維製品の企画製造) ※香川県高松市 |
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買収企業 | 日本創発グループ (印刷事業、セールスプロモーション開発、 デジタルコンテンツ等のソリューション提供事業) ※東京都台東区 |
M&Aの手法 | 株式譲渡 |
M&Aの目的 | ・商材のラインナップ充実化による受注拡大 ・ワンストップサービスの拡充 ・グループの企業価値向上 |
実施時期 | 2019年4月 |
譲渡価格 | 非開示 |
ポエックとミモトのM&A
売却企業 | ミモト (一般産業機械・省力化設備の設計・製作・据付) ※香川県坂出市 |
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買収企業 | ポエック (業務用ポンプ・送風機・空調機・工場設備機器の製造・販売) ※広島県福山市 |
M&Aの手法 | 株式譲渡 |
M&Aの目的 | ・グループ内の連携による経営効率化 (外注していた製造過程の内製化) ・新たな販路の拡大 ・シナジー効果の創出 |
実施時期 | 2019年5月 |
譲渡価格 | 非開示 |
あなぶき加賀城建設と三聖建設のM&A
売却企業 | 三聖建設 (建設工事業) ※香川県丸亀市 |
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買収企業 | あなぶき加賀城建設 (建設工事、大規模修繕工事、リノベーション工事) ※香川県高松市 |
M&Aの手法 | 株式譲渡 |
M&Aの目的 | ・売却側の後継者問題の解消 ・請負工事の拡大強化 ・建築工事に関するシナジー効果の創出 |
実施時期 | 2018年11月 |
譲渡価格 | 非開示 |
タダノとマニテックス・インターナショナルのM&A
売却企業 | マニテックス・インターナショナル (建設用クレーン・車両搭載型クレーン、 コンパクトトラックローダー等の開発・製造・販売) ※米国イリノイ州 |
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買収企業 | タダノ (建設用クレーン、車両搭載型クレーン、 高所作業車等の製造販売) ※香川県高松市 |
M&Aの手法 | 第三者割当増資 株式譲渡 |
M&Aの目的 | ・製品の販売提携 ・開発提携 ・共同購買 ・グローバル販売ネットワーク活用による収益拡大 |
実施時期 | 2018年5月 |
譲渡価格 | 3,260万ドル(約36億円) |
香川県のM&Aを行うときはサポートを受けるのがおすすめ
M&Aは、多くの労力とリスクをかけて行われます。売却・買収をより成功に近づけるためには、M&Aの専門家からサポートを受けるのがおすすめです。
ここでは、M&Aに関する相談ができる窓口を紹介します。無料相談ができる公的機関を含め、7つの窓口をチェックしましょう。
- M&Aの経験と知識が豊富なM&A仲介会社
- 金融機関
- 香川県事業承継・引継ぎ支援センター
- 香川県事業承継ネットワーク
- 香川県信用保証協会
- 香川県よろず支援拠点
- 香川県商工会連合会
M&Aの経験と知識が豊富なM&A仲介会社に相談する
全般的なM&Aの相談をするなら、M&A仲介会社を利用するのがおすすめです。専門知識を持ったスペシャリストが課題解決に最適な手法を提案してくれます。
M&A仲介会社に委託する際は、仲介手数料や料金体系を事前にチェックした上で契約しましょう。
金融機関に相談する
地方銀行などの金融機関に相談するのも良いでしょう。地方企業と取引が多いので、そのエリアの経営事情に則したアドバイスが得られる点が魅力です。
融資の相談を中心に、有益な情報が得られるでしょう。ただしM&Aに特化しているわけではないので、手続きを進める場合は別途専門家への依頼が必要です。
公的支援機関に相談する
香川県でのM&A・事業承継に関する相談は、公的支援機関を利用するのもおすすめです。国や団体が設置した窓口なら、多くの場合無料で助言が得られます。
香川県でM&Aの相談を受け付けてくれる公的支援機関を、5つチェックしましょう。
香川県事業承継・引継ぎ支援センター
1つ目は、香川県事業承継・引継ぎ支援センターです。国が設置した相談窓口で、主に中小企業の事業承継に関する相談を受け付けています。
親族内・親族外(第三者)問わずあらゆるパターンの事業承継に役立つ助言が得られるのが魅力です。
新たな後継者とのマッチングを支援する「後継者バンク」と呼ばれるサービスもあります。
香川県事業承継ネットワーク
2つ目は、香川県事業承継ネットワークです。金融機関や商工会で構成される相談機関で、ネットワークに所属する窓口ならどこでも相談に応じてくれます。
香川県内で事業承継ネットワークに所属しているのは、令和3年11月時点で38機関・団体です。
相談先に迷った場合は、事業承継・引継ぎ支援センターに問い合わせると良いでしょう。
香川県信用保証協会
3つ目は、香川県信用保証協会です。資金調達の際の公的保証人として円滑な融資をサポートしてくれる公的機関として知られています。
信用保証協会では、主に事業承継の必要資金における融資や経営に関するアドバイスが受けられるのが特徴です。
香川県よろず支援拠点
4つ目は、香川県よろず支援拠点です。こちらは中小企業庁が各都道府県に設置した相談窓口で、中小企業の経営に関するアドバイスを受けることができます。
相談の際料金はかかりません。何度でも利用することができます。相談の際は電話や公式サイトの予約フォームから事前予約しましょう。
香川県商工会連合会
5つ目は、香川県商工会連合会です。香川県内の多くの企業の経営事情を熟知しているため、そのエリア情勢に合ったアドバイスが受けられます。
経営、金融、労務、税務といった幅広い相談に対応するのが強みです。ただし、M&Aに特化している機関ではないので注意してください。
香川県のM&A仲介会社の選び方
M&Aに特化したサポートを受けるなら、仲介会社の利用すると良いでしょう。
ただM&A仲介会社によって得意分野が異なるため、自社状況に合った会社を選ばなければなりません。ここでは選び方のポイントを4つ解説します。
- 取り扱っている案件の規模が合うかどうか
- 手数料・報酬体系
- 相手企業へのアプローチ方法
- 地域や専門性・業種の強み
①取り扱っている案件の規模が合うかどうか
1つ目のポイントは、取り扱う案件の規模を確認することです。中小企業なら、中小規模のM&A実績が多い仲介会社かどうかをチェックしましょう。
多くの場合ウェブサイトで実績を紹介していますが、より具体的な案件を知りたい場合は実際に問い合わせるのもおすすめです。
②手数料・報酬体系
2つ目のポイントは、手数料や報酬体系を確認することです。M&A仲介会社は、着手金や中間金といった複数の仲介手数料が発生します。
これらの金額が明確でわかりやすい仲介会社を選びましょう。完全成功報酬型でサービスを提供するM&A仲介会社もおすすめです。
③相手企業へのアプローチ方法
3つ目のポイントは、アプローチ方法を確認することです。仲介業務には、1社ごとにアプローチする方法と、複数社に同時にアプローチする方法があります。
自社が求める方向性に対応したM&A仲介会社を選びましょう。複数社に同時アプローチする方が、効率的にマッチングできると言われています。
④地域や専門性・業種の強み
4つ目は、地域や専門性・業種に強みがあるか確認することです。M&A仲介会社の中には、特定業種に強みを持つ専門的なサービスを提供する会社があります。
自社の業種を得意とする仲介会社があれば、より効果的なマッチングができるかもしれません。
香川県でM&Aを成功させるためのポイントと注意点
香川県におけるM&A・事業承継を成功させるためのポイントと注意点を解説します。売却側・買収側それぞれの視点で成功へのポイントを押さえましょう。
売却側
香川県でM&Aを成功させるために売却側が留意したいポイントは、以下の通りです。
売却側の注意点 | ・従業員の退職を防ぐ ・早い段階から準備を行う ・情報漏洩に注意する ・譲渡所得にかかる税金を正しく処理する ・不利益な情報やリスクもしっかり公表する ・設備や労働環境を整備し企業価値を上げておく ・M&Aに詳しい専門家に相談する |
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買収側
香川県でM&Aを成功させるために買収側が留意したいポイントは、次の通りです。
買収側の注意点 | ・M&Aの目的を明確にする ・デューデリジェンスを徹底して行う ・PMI(統合後の最適化プロセス)を慎重に進める ・売却側従業員の処遇を明確にする ・売却側の過去の契約を確認する ・相乗効果が表れるまでに時間を要することを理解する ・M&Aに詳しい専門家に相談する |
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香川県でM&Aを行うときはM&A専門家のサポートを受けて成功に導こう
国内では、多くの企業が経営者の高齢化への対処が必要です。この課題を香川県で解決するには、M&Aが有効な対処法と言えます。
廃業を選ぶよりは多くのメリットが得られますが、正しい知識を持って準備を行わなければ、M&Aによる効果は得られません。
今回紹介したポイントを抑えた上で、M&A仲介会社のサポートを受けながら成功を目指しましょう。
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